文章目录

• //用电量增长的大趋势//
• //可再生能源:满足日益增长需求的最安全能源//
• //如何从能量迭代中获益？//

百年油气战争已经结束，世界正在进入以太阳能为主的新能源时代。

巴菲特曾说过，如果你在1980年购买并持有30年期债券，票面利率为15%，那么30年后的回报将是10倍以上。财富的秘密在于发现并投资长期趋势，然后静观其变。总的来说，全人类正在进入电气化的初级阶段，这个阶段至少要持续10年。投资相关产业链，尤其是一些有色金属，可能是这十年最好的机会之一。

//用电量增长的大趋势//

从2000年到2018年，用电量年增长率为3%，全国用电量年增长率最高为10%。

尽管中国经济发展迅速，但人均用电量仍只有美国的一半左右，增幅巨大空。同时，印度是世界上人口最多的国家。与美国相比，印度的人均用电量是美国的1/10。

这意味着增长趋势将加快，特别是随着越来越多的人拥有智能手机和驾驶电动汽车。

电动汽车销量约占全球汽车销量的2%，预计10年内这一比例将增至20%以上。拥有并驾驶一辆电动车，一个人的总用电量会增加多少？以特斯拉Model 3为例，假设车主每年行驶10000英里，按照美国12154千瓦时的平均耗电量和Model 3 50k wh/263英里的标准里程计算，将额外消耗15%的电量。

//可再生能源:满足日益增长需求的最安全能源//

为了满足全球每年3%的电力消耗增长，全球将需要建设相当于100座现代核电站的电力。然而，100座核电站每年的维护费用高达100亿美元。而且完全建成一座核电站还需要10年时间。因此，许多国家选择并实施了带有电池储能的可再生能源，以供应世界经济所需的电力。

对太阳能等可再生能源持怀疑态度的人经常指出，人们认为可再生能源存在空缺陷，比如成本和可获得性。

空，随着技术的进步，尤其是产量的增加，现在一平方公里的太阳能电池板可以发电一千瓦左右。理论上，一个400平方公里的太阳能农场可以为整个美国提供35年的电力。

成本方面，2010年以来太阳能电池板(包括硅、塑料、金属等材料)成本下降了70%，原因是制造效率的提高和技术的进步。例如，2015年，制造太阳能电池板需要50克银；现在一块太阳能电池板只需要20克银。同样，在过去10年中，公用事业规模电池的平均成本下降了70%以上。

美国能源信息署(EIA)指出，电池存储系统越来越多地与可再生能源相匹配，以提高可用性。世界上最大的太阳能电池正在佛罗里达州的海牛太阳能中心建造，计划于2021年底投入使用。该电池提供900兆瓦时的能量，足以为一个迪士尼供电约7小时。

太阳能的批评者也指出，太阳能电池板保质期到期后留下的废物是有害的，但他们忽略了太阳能电池板需要更少的空空间，以更少的材料包装更多的能量密度。这些面板现在可以使用35年，通过巧妙的设计和具有人类创造力的新材料，有一天回收面板可能会变得更容易。相比之下，太阳能电池板废料比核电站的放射性废料更容易处理。

在提高可再生能源的可用性和利用率方面，一个经常被忽视的因素是现代UHV输电线路。也就是说，它可以在数千英里内传输数十亿瓦的功率，并确保跨时区、州或国界、甚至跨大洲的功率损耗很小。

2020年12月，中国建成了一条970英里、800千伏、价值34.5亿美元的UHV DC输电线路，将太阳能和风能从青藏高原输送到中国的中心城市。一条100千伏的电缆也正在建设中，它可以将12吉瓦的电力从新疆的沙漠和山区传输到近2000英里以东的上海。

//如何从能量迭代中获益？//

更直接的是，我们可以在制造电动汽车和太阳能电池板方面与马斯克竞争，我们也可以在制造镍锂电池方面与松下竞争，获得大量利润。但投资有色金属等上游资源也是不错甚至更好的选择。

通常人们关注的是钴、锂、铜，认为这些有色金属是发展新能源不可或缺的。其实，银、镍、钒这些大众不那么熟悉的金属，也是世界上电气化的基础材料。

银

太阳能电池板约占白银消耗量的10%。

钒

为了储存来自大规模太阳能发电厂的电能，已经建立了数千个钒电池发电厂。它们可以储存数百兆瓦时的电能，在夜间可以连续放电8小时以上。钒电池经久耐用，可以使用20年而不退化，可以建在大型太阳能或风力发电场旁边。

镍

特斯拉已经与LG合作，希望使用其镍钴锰铝电池，其中含有90%的镍(镍含量增加60%，而钴含量减少70%)。此外，镍负极锂电池是一项成熟、安全的技术，经过不断改进，可以保持比以往更高的能量密度(600 Wh/L或220 Wh/kg以上)。

瑞银集团预测，镍的需求将从2020年的260万吨/年增长一倍以上，达到2030年的580万吨/年。2020年镍的供应量比上年减少了4%。

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