2020年
上市保险公司保费排名表
注:除非另有说明，本文档为累计保费数据。中国人寿，包括中国人寿的实测数据。
第一名:中国平安(集团)
7973亿元
第二名:中国人寿(集团)
6993亿元
第三名:PICC(小组)
5605亿元
(让我们和边肖一起看看)
一个
中国是安全的，四次排名第一。
但几乎零增长，未能破8000亿。
2021值得。
1.中国平安，连续四年规模第一！
平安集团，自2017年首次问鼎规模第一宝座以来，已经连续四年蝉联！
而且在平安超越中国人寿夺得第一后的前三年，也就是2017年到2019年，平安集团保持了两位数的高速发展。
另一方面，中国人寿集团的增速从2017年的18%降至2019年的7%。
正因如此，从上图可以看出，中国平安与中国人寿的保费差距逐年拉大，尤其是2019年，中国平安首次领先近1500亿元。
然而遗憾的是，2020年，平安集团虽然仍是第一大集团，但与中国人寿集团的保费差距已经缩小到1000亿以内。
最重要的是，我本来预计今年突破8000亿保费目标，但是增速太低，实现不了！
如果从财险和寿险业务来看，平安集团和国寿集团的差距在哪里？
2.平安人寿负增长拖累集团发展！
从上图可以看出，平安集团和中国人寿集团的保费差距，可以通过划分金融人寿板块来看。与2020年相比，2019年变化最大的是寿险业务。
近年来，平安寿险保持快速发展，直追中国人寿，平安寿险与中国人寿的保费差距逐年缩小。到2019年，两者相差只有447亿。
但凭借年初开门红的优势，中国人寿在2020年成功挺过了新冠肺炎疫情，与平安的负增长(-13%)形成鲜明对比。
虽然平安一直在努力调整，但截至2020年末，平安寿险依然负增长3.61%。
因此，两家公司在寿险领域的差距再次被拉大，这让中国人寿有机会迎头赶上，将总保费差距缩小至1000亿以内。
3.2021年最值得看的“好戏”~
事实上，平安今年的保费几乎是零增长。之所以能“降级”成功，有赖于财险的大力支持！
从下图可以看出，平安集团财险业务对公司增速的贡献为1.88%，进一步拉大了与中国人寿财险板块的差距，这是支撑集团正增长的关键。
但由于2021年车险全面改革，全行业车险保费将进入负增长区间。平安作为车险占比相对较高的头部保险公司，也不例外。
而且从综合改革后三个月的数据来看，平安的车险出现了10%以上的负增长(第四部分详细)。
因此，2021年，平安产险整体保费势必难以保持较高增长，对集团增长贡献不大。
最重要的是，如果你看看中国人寿2020年下半年的月度保费增速，你会发现，从8月份开始，它就一直在负增长。
本来边肖也在想，疫情导致后续动力不足。但考虑到中国人寿2020年末保费增速为7.83%，远超平安，超越行业，首次超过6000亿目标。此外，所有公司都渴望“开门”。
所以最合理的解释可能是，从下半年开始，中国人寿就锁定了当年的预算目标，全力备战2021年。毕竟从10月份开始，中国人寿就在为2021年的开门红做准备，明显领先于往年。
据边肖透露，中国人寿2021年的保费目标可能会更高~
所以2021年中国平安和中国人寿的激烈竞争应该是值得保险看好的，也是近年来上市保险公司不可错过的好戏。
毕竟集团公司之间的竞争，还要兼顾金融和寿险，再加上上市的背景，我们势必要学习一些大佬的战略思路或考量。
2
上市保险公司:各有各的难处。
超过一半的上市保险公司的增长率低于4%
还有资本市场的“不认可”
1.上市保险公司:过半，跑输行业~
2020年初，在新冠肺炎疫情和糟糕开局的双重影响下，保险业和其他行业一样，难逃负增长的命运。
虽然，随着疫情得到控制，保险公司的保费回暖回升，但受后续居民收入下降和车险综合改革的影响，保费增速也相对起伏。
现在，2020年已经结束了。从各家公司的保费增速来看，上市险企的表现似乎并不尽如人意。
从上图可以看出，业内预计2020年保费增速在7%左右，而近一半的上市险企增速低于4%！
2.2020回望:各家有各家的难处！
其实分行去看的话，各家各有各的难处！
中国人民保险公司(PICC)和人寿保险不是强项。集团最大板块PICC P&C保险，今年遭遇了武汉黄金的假金，信用保证保险业务规模萎缩，车险综合改革后单位平均保费下降。
中国平安原本预计，寿险改革后，业务将实现稳定增长，但中途遇到换帅。新造个人保单持续负增长的同时，续保保费增速也在下降。赔寿险成了公司越来越大的规模，不得不靠财险支撑。但财险遭遇行业车险政策调整，保费增速被迫下滑。
中国太平和中国太保主要受寿险板块增速放缓影响。即使财险板块跟上行业，甚至CPIC财险远远超越行业，也难以弥补寿险的缺口。
唯一好的是中国人寿、新华人寿保险，以及车险业务占比相对较低的众安保险，凭借2020年的出色表现实现了快速增长。
3.增长率和股价:保险公司上市太难了~
不过，即使各保险公司都有各自的委屈，但市场是客观现实的，上市保险公司规模发展的差异似乎直接传导到了资本市场~
从上图可以看出，2020年股价将快速上涨，也是保费增速较高的公司。
反观PICC，受接连负面消息影响，财险保费下滑，集团换帅，成为第一家上市保险公司，股价跌幅最大~
所以对于大部分上市保险公司来说，保费和股价都下降了，今年2020应该太难了吧~
三
上市保险公司的寿险业务
两级分化未能跑赢大盘。
1.上市保险公司寿险业务跑输大盘。
从上图可以看出，除了中国人寿和新华，所有上市保险公司的增速都比较高，跑赢大市，其他的增速都比较低。
而且平安、太保、国华的保费都是负增长。
从下图也可以看出，除了疫情最严重的2-4月期间，上市险企保费增速超过行业，其他月份上市险企月度保费增速均低于行业。
可见2020年上市保险公司寿险业务发展最不理想~
2.展望2021:“开门红”蓄势待发？
上个月，在分析保险公司的业绩时，边肖提到，许多寿险公司因为锁定了年度目标，所以月度保费出现了负增长。
比如中国人寿、CPIC、新华、平安最近三个月保费都是负增长~
2020年最后两个月，很多业绩比较激进的公司，比如信泰人寿，都把新签重疾险保单的生效日期提前到了2021年1月。
这些操作都是为了保证完成全年的业绩，为2021年的开门红打好基础。
然而，2021年能不能开个好头？
目前没有相关统计。各保险公司的同事可以在文末留言，谈谈2021年半个月来公司业务的发展情况。
不过，边肖可以带你去看看PICC人寿保险的增长率。PICC寿险将在2020年底加速发展。从月度保费增长数据可以看出，主要还是看长期保险业务。
这可能和开门有很大关系。毕竟很多保险公司的主营业务都是“开门红”的，比如定期年金、定期保险，批发性缴费的比例相当大。
可见2021年的开门红值得期待。
还有一点，为了和平，2021年开个好头很关键~
首先，从续期保费来看，与PICC人寿相比，续期业务对增长率的贡献并不是很高。第二，2020年个险负增长，必然导致2021年续保保费增长的压力。
所以，如果2021年开局不成功，没有重新的业务支撑，平安集团第一的宝座就更难守住了~
四
财险:受车险综合改革影响
增长率总体下降
注:CPIC保费包含安信农业。
哦地球，中华保险就不能早点公开你的保费吗？。。
1.财险公司:增速急转直下！
今年9月19日实施车险综合改革，目的是“消费者价格只降不涨，保障只增不减，服务只优不差”。
所以改革后2个半月的数据显示，商业车险平均保费下降了20%。
受此影响，从上图可以看出，与年初相比，除PICC P&C保险增速有所上升外，其他保险公司增速均较年初大幅下降。
可见，车险作为财险行业最大的险种，对行业和保险公司的保费影响很大。
2.全面改革前后“两种情况”:增速相差15个百分点~
2020年末，PICC、平安、CPIC三家财险公司增速均低于3%，其中PICC为1%，平安为0.95%，CPIC为2.63%。
“老三家”车险业务总保费增速为1.27%，明显低于公司整体增速。
另外，由于第三家的市场份额较大，可以想象2020年整个车险行业的增速应该低于第三家，大概率低于1%。
车险综合改革对保险公司保费规模的影响有多大？
从上图可以看出，在车险综合改革之前，三家公司三季度车险保费增速均在5%以上，而三家公司四季度增速均在-10%左右。
也就是说，车险综合改革前后，保费增速差达到了15个百分点。
因此，2020年拖累上市保险公司财险业务增速的无疑是车险。但需要注意的是，2020年车险综合改革才实施了三个半月。
展望2021年，对于财险公司来说，即使开了个好头，车险业务负增长也是必然的~
最后
回顾2020年
财产保险或人寿保险。
上市保险公司、中小型公司
不容易
希望2021
每个人都能有一个好的开始。
实现顺利开始
每朵云都有银色的衬里